贝莱德再出手！增持长飞光纤，全力押注AI光纤超级周期！

8月5日，港交所披露，贝莱德于7月30日将长飞光纤光缆H股好仓比例从6.08%提升至7.55%！这是全球顶级资本对AI驱动下光纤产业超级周期及公司基本面拐点的精准押注。

贝莱德增持的核心逻辑，在于AI算力基建对光纤需求的指数级拉动！随着全球数据中心加速建设，高速光模块及空芯光纤等新型产品需求持续爆发，行业供需结构显著改善。机构测算显示，2026年全球光纤需求预计同比增长27.6%，2027年仍将保持17%的增长。长飞光纤作为全球光纤光缆龙头，其光纤预制棒、光纤、光缆市场份额已连续九年稳居全球第一，有望深度受益于这一上行周期。

长飞光纤的业绩已迎来实质性反转，为贝莱德的增持提供了坚实的基本面支撑！2026年第一季度，公司归母净利润同比大增226.4%，单季毛利率与净利率均创上市以来新高。此前，摩根士丹利在7月15日已将公司H股评级上调至“增持”，并维持230港元的目标价，认为由AI驱动的盈利增长轨迹未变，估值下调已创造极具吸引力的买入时点。贝莱德在7月30日的增持，正是对这一业绩拐点和估值修复逻辑的确认。长飞光纤在空芯光纤领域处于全球领先地位，已成功完成全球首次空芯光纤波分复用传输系统现场试验，并在亚洲、欧洲、美洲等地落地10余个商用及试点项目，奠定了下一代技术创新的领导地位。同时，公司海外业务收入占比已超40%，且在北美等AI数据中心资本开支旺盛的地区，其本土产能扩张节奏慢于需求，为长飞光纤打开了出海窗口。此外，公司近期收购长飞上海剩余25%股权，并出资认购长飞智能基金，进一步强化了上下游协同，并拓展了光电芯片、光互联等AI与高端制造领域，增强了长期增长动能。

贝莱德的增持是基于对AI光纤超级周期、公司业绩拐点及长期技术壁垒的综合判断！这释放了国际资本对中国硬科技龙头在AI时代价值重估的积极信号。