美股芯片嗨了、卫星上天、电荒来袭——今天A股这几条主线要盯紧！

昨晚美股又双叒创新高了，道指首次突破54000点，标普500也站上7700点历史新高。费城半导体指数大涨6.5%，连续第四个交易日反弹。这情绪，妥妥传导到今天的A股。再加上几条重磅消息叠加——美国拟禁中国光模块、卫星互联网又发射了、全国用电负荷创新高、显卡价格疯涨——今天A股的热点方向基本清晰了。咱们一个一个盘。

一、光模块：利空还是利好？昨晚路透社爆料，美正在起草禁令，拟禁止进口中国新型号的光收发模块。看着是利空对吧？但你看昨晚美股怎么走的——光通信板块集体暴涨！Coherent涨超12%，Lumentum涨超8%。为啥？因为美国自己的供应商产能根本不够替代中国。中际旭创占了全球数据中心光模块市场约27%的份额，Coherent和Lumentum的生产规模还差得远。所以今天A股光模块怎么看？中际旭创（300308） 是绕不开的标的。公司上半年营收147.89亿，净利润39.95亿，同比增长69.4%。市值已经超过3600亿。今天大概率是分歧开盘，但中长期逻辑没变。另外 新易盛、天孚通信 这对“易中天”组合也要盯着。

二、卫星互联网：9天3发，这个赛道在加速昨天下午16时52分，海南商业航天发射场用长征八号甲火箭，成功将卫星互联网低轨23组卫星送入预定轨道。注意，7月27日、7月30日、8月4日，9天3发。这个发射密度，说明星网建设正在全面提速。银河证券认为，伴随火箭运力、成本关键卡点突破，商业成长空间巨大。这块可以关注 卫星ETF（159206） ，成分股包括光库科技、中兴通讯等。个股方面，光库科技、中兴通讯、国盾量子都是这条链上的活跃标的。

三、电力：全国用电负荷创新高，电力板块要动8月4日至6日，国家电网经营区用电负荷连续三天创历史新高，最大负荷达12.33亿千瓦。持续性高温叠加工业复苏，电力保供压力持续增大。从之前市场表现看，华银电力（600744）、华光环能（600475）、上海电力（600021） 都是资金喜欢拉的标的。水电、储能赛道也迎来业绩红利。今天电力板块大概率会有异动，盯紧这几只。

四、显卡涨价 + 电子布涨价：两条隐藏主线先说显卡。RTX 5060 Ti从2350涨到3400，RTX 5090从2万飙到3.5万。华强北商家说“写不了报价单，一天一个价”。根本原因是英伟达上调GPU套装价格，显存成本持续上涨。A股这边，景嘉微等GPU相关概念股可以关注。再说电子布。AI算力需求激增，电子布价格同比上涨37.8%。宏和科技（603256）预计2025年净利润同比增长745%到889%。国际复材也扭亏为盈。供需错配短期难以逆转，高景气度有望持续。