外围科技全线暴涨，A股反弹窗口已经打开，但光模块突发利空暗藏分歧

隔夜外围市场情绪直接拉满，纳指大涨2.59%，道指收涨1.71%，布伦特原油大跌6.08%，通胀预期进一步回落。

存储、光通信产业链集体走强，美光上涨7.62%，闪迪大涨10.84%，英伟达涨幅2.56%，海外算力芯片赛道集体修复，外部利空情绪基本出清，A股科技板块联动反弹的基础已经具备。

整个7月硬科技持续深度杀跌，板块普遍回撤三四十个点，大量个股腰斩，技术面超卖信号明确，叠加美股情绪催化，存储芯片这条线反弹动力充足。

但盘面最大变数集中在光模块赛道，盘后路透社曝出消息，美国FCC正在起草新规，计划年内禁止进口国内新型号高速光模块，消息直接扰动板块情绪。中际旭创、新易盛等头部厂商海外营收占比极高，北美订单是业绩核心来源，草案消息会带来短期资金分歧，即便板块高开，也会存在获利盘兑现压力。

指数开盘情绪面占优，场外观望资金等待阳线确认入场，杀跌周期已经充分释放空间，市场具备技术性反弹条件。光模块会受消息影响出现分化行情，存储芯片相对更贴合外围上涨逻辑，资金关注度会更高。