CPO光模块等Ai硬件板块:绝望之处，往往孕育行情曙光

2026年8月3日美股走出极具参考意义的行情：纳斯达克收涨2.13%，英伟达上涨2.93%。四家海外光模块标的开盘普遍大跌4%-5%，开盘短短几分钟便开启暴力拉升，全程震荡上行，收盘迎来强势深V反转，盘后大多延续上涨走势，Coherent涨9.60%、Lumentum涨9.24%、Fabrinet涨4.72%，应用光电大涨16.85%；存储芯片个股同样上演逆转行情，美光微涨0.79%，闪迪大涨6.03%，海外光模块更是连续三日收红。

映射到A股市场，经历深度调整的CPO光模块、存储板块，调整行情或许已经步入尾声。行情往往诞生于市场极度悲观之时，选股核心依旧是立足基本面，优先选择手握饱满订单、拥有技术壁垒、业绩扎实的优质企业。以中际旭创、新易盛、天孚通信为代表的CPO龙头，依靠硬核实力筑牢长期价值。报复性反弹可能随时到来，但黎明前的至暗时刻最考验耐心，扛得住低谷的煎熬，才有机会迎接曙光。以上内容不构成投资依据。