今日看盘上证指数 强劲买盘 昨天美股表现不用我多说 旧叙事：云厂买 GPU → 折旧压现金流 → 市场怕回报遥遥无期 新叙事: 被这轮财报坐实：Token 调用量↑ → 企业 Copilot/AWS Bedrock 付费转化↑ → 云厂收入利润双增 → 继续上修 CapEx 买 NV+光模块+DCI 昨天3800不买，今天你又要追了？还记得上次半导体位置嘛？不就是个确认动作？ 又一次满仓抄底！