【申万计算机】这个位置怎么看AI应用？

1）叙事：金山办公，迈富时中报，税友的ai收入，等等实际上还是一定程度上验证了模型，不会直接吃掉软件。叙事并未完全扭转，但是叙事也有所松动。甚至，模型的能力比年初其实还更强了。

2）估值：并不是估值低了，而是位置低了。实际核心公司的估值，整体回落到40-50X PE，仍高于AI硬件。

3）跌得多了，基本面上要有个利空；涨得多了，基本面上也要有个利好。如果要找个利好，周末问得最多的是workbuddy。

4）如何选股票？ 绝对估值回落：金山办公、鼎捷数智； AI收入且有数据壁垒：税友股份、中控技术； workbuddy相关：泛微网络、福昕软件、合合信息等。