用AI监控了300多只概念股后，我发现：现在想抄底AI的人，可能都抄错了方向。 这么说有可能会得罪一大波 在山顶站岗的 有信仰的AI价值投资者们， 因为这真的是一个反直觉的真相。 我知道，最近AI跌了不少，不少人摩拳擦掌准备抄底。 但你自己想想—— 当所有人都在盯着AI板块的时候，真正的机会可能早就转移了。 我用AI跑了一个数据：过去3年，AI应用板块涨了200%，但给AI提供算力的芯片板块涨了400%。 什么意思？ 就是说：卖铲子的，比淘金的赚得多。 这才是AI投资里最容易被忽视的真相。 我们翻看一下历史：2000年互联网泡沫的时候，最赚钱的不是门户网站，而是思科——卖路由器的。 后来移动互联网时代，最赚钱的不是APP公司，而是高通——卖芯片的。 历史不会重复，但会押韵。 用AI监控市场已经两年之后， 我发现一个规律： 每当某个概念火到人人都在聊的时候，这个概念的泡沫就快到顶了。 而给这个概念提供基础设施的板块，往往才刚刚开始。 现在的AI，就是当年互联网的样子。 现在AI应用公司估值高得离谱，PE动不动80倍、100倍。 但给AI提供算力的、提供电力的、提供数据的，很多还在地上趴着。 所以，我现在的配置，可能跟你想的不一样。 AI应用，我只给15%。 但电网设备，我给了40%；有色金属，给了30%；还有15%在算力相关的板块。 我不是不看好AI，我是觉得真正的AI机会，可能不在AI本身了。 很多人问我：AI跌了这么多，不是应该抄底吗？ 我的回答是：抄底的逻辑错了。 你以为抄底AI应用是价值投资，其实是在赌一个不确定的未来。 真正确定的未来是什么？是AI无论如何都需要的东西——电、算力和数据。 再说一个残酷的洞察： 用AI炒股的人，正在慢慢淘汰不用AI的人。 这不是危言耸听。 我用AI监控300多只股，能在0.3秒内发现异常波动，能在盘中实时计算资金流向。 这种信息差，就是赚钱的机会。 所以我的策略很简单： 积极使用AI工具，但不再追AI泡沫。 AI应用板块不止跌企稳，我绝不加仓； 但电网、算力这些AI基础设施，估值合理我就敢买。 那现在怎么办？ 听好了—— 如果你现在想抄底AI，我建议你先问问自己：你是在抄AI的底，还是在抄基础设施的底？ 最后分享一句话： 当所有人都在淘金的时候，卖铲子的人才是最稳当的；当所有人都在追逐AI的时候，给AI做支撑的公司才是最值钱的。 有时候你以为你是在做价值投资、在投资未来，但其实你可能只是给未来交了智商税而已。 我知道，这么说有可能会得罪一大波在山顶站岗的AI价值投资者，如果有想骂我的，可以评论区见。 但在骂之前，建议你先问问自己——你分得清谁是淘金者，谁是卖铲子的吗？ AI投资 价值投资 认知升级 AI基础设施有望迎来爆发股市干货分享